NIMELLINEN KORKO: OMINAISUUDET JA ESIMERKIT - TALOUS - 2026

Nimelliskorko viittaa korkoa ennen inflaation vaikutus otetaan huomioon. Se voi viitata myös lainan ilmoitettuun korkoon ottamatta huomioon kuluja tai korkoa.

Lopuksi liittovaltion rahastokorkoon, joka on kunkin maan keskuspankin vahvistama korko, voidaan myös viitata nimelliskorkoon.

Lähde: pixabay.com

Nimellinen korko, jota kutsutaan myös vuotuiseksi korkoksi, on velasta maksettu tai säästöistä saatu vuotuinen korko ennen inflaatiota. Nimelliskorot ovat olemassa toisin kuin reaalikorot ja efektiiviset korot.

Luottokorttien ja lainojen nimelliskorko on tärkeää tietää halvimpien tunnistamiseksi. On myös tärkeää erottaa se todellisesta korosta, mikä selittää inflaation aiheuttaman ostovoiman heikkenemisen.

ominaisuudet

Sekä finanssialalla että taloudessa nimellinen korko määritetään kahdella tavalla:

- Se on korko ennen inflaation mukauttamista toisin kuin reaalikorko.

- Se on korko sellaisena kuin se on vahvistettu, ilman oikaisua pääoma-arvon kokonaisvaikutukseen. Sitä kutsutaan myös nimelliseksi vuotuiseksi korkoksi.

Korkoa kutsutaan nimelliseksi, jos yhdistelmätaajuus (esimerkiksi yksi kuukausi) ei ole sama kuin perusyksikkö, jonka aikana nimelliskorko on noteerattu, yleensä yksi vuosi.

Keskuspankin korko

Keskuspankit asettavat lyhytaikaisen nimelliskoron. Tämä korko on perusta muille pankkien ja rahoituslaitosten perimille korkoille.

Nimelliskorot voivat pysyä keinotekoisesti alhaisina suuren taantuman jälkeen. Tämä stimuloi taloudellista toimintaa alhaisten reaalikorkojen kautta. Tämä rohkaisee kuluttajia lainaamaan ja käyttämään rahaa.

Päinvastoin, inflaatioaikana keskuspankit asettavat yleensä korkeita nimelliskorkoja. Valitettavasti ne voivat yliarvioida inflaatioasteen ja pitää nimelliskorot liian korkeina.

Tuloksena olevalla korkealla korkotasolla voi olla vakavia taloudellisia vaikutuksia. Tämä johtuu siitä, että niillä on taipumus hillitä menoja.

Ero reaalikoron kanssa

Toisin kuin nimelliskorko, reaalikorossa otetaan huomioon inflaatio. Kaavaa, joka yhdistää nimellis- ja reaalikorot, voidaan arvioida seuraavasti: nimelliskorko = todellinen korko + inflaatioaste tai nimelliskorko - inflaatio = reaalikorko.

Jotta vältetään ostovoiman heikkeneminen inflaation vuoksi, sijoittajat pitävät nimelliskoron sijasta todellista korkoa.

Esimerkiksi, jos kolmen vuoden talletukselle tarjottu nimellinen korko on 4% ja inflaatio tällä kaudella on 3%, sijoittajan todellinen tuotto on 1%.

Toisaalta, jos nimellinen korko on 2% 3%: n vuotuisen inflaation olosuhteissa, sijoittajan ostovoima heikkenee 1% vuodessa.

Ero efektiivisen koron kanssa

Korolla on kaksi muotoa: nimellinen korko ja efektiivinen korko. Nimelliskorossa ei oteta huomioon laskentakautta. Efektiivinen korko ottaa huomioon yhdistelmäjakson. Siksi se on tarkempi mittaus koroista.

Vaikka nimellinen korko on lainaan liittyvä korko, se ei yleensä ole korko, jonka kuluttaja viime kädessä maksaa. Sen sijaan kuluttaja maksaa efektiivisen koron, joka vaihtelee nimelliskoron ja yhdistämisen vaikutuksen mukaan.

Jos korko on 10%, korko on 10% vuodessa, joka lasketaan vuosittain. Tässä tapauksessa nimellinen vuosikorko on 10% ja efektiivinen vuosikorko on myös 10%.

Kuitenkin, jos sekoitus tapahtuu useammin kuin vain kerran vuodessa, efektiivinen osuus on yli 10%. Mitä useammin yhdistelmä, sitä korkeampi efektiivinen korko on.

Yhdistelmäjaksot

Muista, että minkään koron kohdalla efektiivistä korkoa ei voida määrittää tietämättä yhdistelmätaajuutta ja nimelliskorkoa.

Nimelliskorot eivät ole vertailukelpoisia, elleivät niiden laskemisjaksot ole samat; Tehokkaat korot korjaavat tämän "muuntamalla" nimelliskorot vuotuisiin korkokorkoihin.

Monissa tapauksissa lainanantajien ilmoituksissa ilmoittamat korot perustuvat nimelliskorkoihin, jotka eivät ole tehokkaita. Siksi ne voivat aliarvioida koron verrattuna vastaavaan efektiiviseen vuosikorkoon.

Efektiivinen korko lasketaan aina yhdisteltynä vuosittain. Se lasketaan seuraavasti: r = (1 + i / n) n -1.

Missä r on efektiivinen korko, i nimelliskorko (esimerkiksi desimaalin tarkkuudella: 12% = 0,12) ja n yhdistelmäjaksojen lukumäärä vuodessa (esimerkiksi kuukausittaisella yhdistelmällä se olisi 12):

esimerkit

Kupongit, jotka joukkolainojen sijoittajat saavat, lasketaan nimelliskorolla, koska ne mittaavat joukkovelkakirjalainan prosentuaalista tuottoa sen nimellisarvon perusteella.

Siksi 25 vuoden kunnan joukkovelkakirjalaina, jonka nimellisarvo on 5000 dollaria ja kuponkikorko on 8% ja joka maksaa korkoa vuosittain, palauttaa joukkovelkakirjalainanhaltijalle 5 000 dollaria x 8% = 400 dollaria vuodessa 25 vuoden ajan.

Kuukausittainen yhdistelmä

Nimellinen korko 6% kuukausittain laskettuna vastaa 6,17%: n efektiivistä korkoa.

6% vuodessa maksetaan 6% / 12 = 0,5% kuukaudessa. Vuoden kuluttua lähtöpääomaa korotetaan kertoimella (1 + 0,005) ^ 12 ≈ 1,0617.

Päivittäinen sävellys

Päivittäisen yhdistelmälainan efektiivinen vuotuinen korko on paljon korkeampi. Lainalle, jonka vuotuinen korko on 10% ja joka muodostuu päivittäin, efektiivinen korko on 10,516%.

10 000 dollarin lainasta, joka maksetaan vuoden lopussa yhtenä kertasummana, lainanottaja maksaisi 51,56 dollaria enemmän kuin joku veloittaisi 10% korkoa vuodessa.

Viitteet

1. Investopedia (2018). Nimellinen korko. Otettu: invespedia.com.
2. Wikipedia, ilmainen tietosanakirja (2018). Nimellinen korko. Kuvannut: en.wikipedia.org.
3. Oxford University Press (2018). Nimellinen ja tosiasiallinen etu. Otettu: global.oup.com.
4. Oma kirjanpitokurssini (2018). Mikä on nimellinen korko? Otettu: myaccountingcourse.com.
5. Eric Bank (2018). Kuinka löytää "nimellinen" korko. Badcredit. Ostettu: badcredit.org.